各保險集團(控股)公司、保險公司、保險資產(chǎn)管理公司：
　　為進一步發(fā)揮保險資金長期投資的獨特優(yōu)勢，支持實體經(jīng)濟發(fā)展，防范相關風險，現(xiàn)就規(guī)范設立保險私募基金有關事項通知如下：
　　一、保險資金可以設立私募基金，范圍包括成長基金、并購基金、新興戰(zhàn)略產(chǎn)業(yè)基金、夾層基金、不動產(chǎn)基金、創(chuàng)業(yè)投資基金和以上述基金為主要投資對象的母基金。

    二、保險資金設立私募基金，投資方向應當是國家重點支持的行業(yè)和領域，包括但不限于重大基礎設施、棚戶區(qū)改造、新型城鎮(zhèn)化建設等民生工程和國家重大工程；科技型企業(yè)、小微企業(yè)、戰(zhàn)略性新興產(chǎn)業(yè)等國家重點支持企業(yè)或產(chǎn)業(yè)；養(yǎng)老服務、健康醫(yī)療服務、保安服務、互聯(lián)網(wǎng)金融服務等符合保險產(chǎn)業(yè)鏈延伸方向的產(chǎn)業(yè)或業(yè)態(tài)。

    三、保險資金設立私募基金，應當事先確定發(fā)起人和基金管理人。發(fā)起人和基金管理人的名稱、高級管理人員、主要股東和實際控制人不得隨意變更。確需變更的，應當遵循相關規(guī)定并履行決策程序。

    四、保險資金設立私募基金，發(fā)起人應當由保險資產(chǎn)管理機構(gòu)的下屬機構(gòu)擔任，主要負責發(fā)起設立私募基金、確定基金管理人、維護投資者利益并承擔法律責任，是通過私募基金開展投資業(yè)務的載體。
　　發(fā)起人應當通過制度設計，與相應的保險資產(chǎn)管理機構(gòu)劃清權(quán)利責任邊界，確保法律意義上的獨立運作；應當通過合同約定，與投資人明確權(quán)利責任界定，確保投資風險充分披露。

    五、基金管理人可以由發(fā)起人擔任，也可以由發(fā)起人指定保險資產(chǎn)管理機構(gòu)或保險資產(chǎn)管理機構(gòu)的其他下屬機構(gòu)擔任，主要負責資金募集、投資管理、信息披露、基金退出等事宜，是私募基金的投資管理機構(gòu)。

    六、保險資金設立私募基金，基金管理人由保險資產(chǎn)管理機構(gòu)擔任的，應當具備相應的投資管理能力，且實際投資的項目不少于3個。

   七、保險資金設立私募基金，基金管理人由保險資產(chǎn)管理機構(gòu)下屬機構(gòu)擔任的，應當符合下列條件：

    (一)保險資產(chǎn)管理機構(gòu)及其關聯(lián)的保險機構(gòu)在下屬機構(gòu)的股權(quán)占比合計應當高于30%；

    (二)具有穩(wěn)定的管理團隊，核心決策人員不少于3名，且具有8年以上相關經(jīng)驗；團隊成員已完成退出項目合計不少于3個；

    (三)具有獨立的、市場化的管理運作機制，包括但不限于股權(quán)激勵機制、收益分成機制、跟投機制等；

    (四)中國保監(jiān)會規(guī)定的其他審慎性條件。

    八、基金管理人可以聘請專業(yè)機構(gòu)提供相關服務，包括托管機構(gòu)、投資咨詢機構(gòu)、募集代理機構(gòu)、律師事務所、會計師事務所等，上述機構(gòu)應當符合《保險資金投資股權(quán)暫行辦法》的相關規(guī)定。

    九、保險資金設立的私募基金，應當符合下列條件：

    (一)已完成立項的儲備項目預期投資規(guī)模應當至少覆蓋擬募集規(guī)模的20%；

    (二)發(fā)起人及其關聯(lián)的保險機構(gòu)出資或認繳金額不低于擬募集規(guī)模的30%；

    (三)配備專屬投資管理團隊，投資期內(nèi)具有3年以上相關經(jīng)驗的專屬投資管理人員不少于3名；

    (四)明確約定投資策略、投資方式、投資領域、投資限制、共同投資、投資集中度、投資流程、決策流程、投后管理、退出機制等；

    (五)建立由主要投資人組成的投資顧問委員會，重點處理關聯(lián)交易，利益沖突等事項；

    (六)建立托管機制，托管機構(gòu)符合規(guī)定條件。

    保險資產(chǎn)管理機構(gòu)、其關聯(lián)的保險機構(gòu)不得為私募基金提供擔保，不得以任何方式為私募基金的投資收益或賠償投資損失向私募基金的投資者做出承諾。